A készletforgalmi képlet mérleg szerinti időtartama. Készlet- és áruforgalom elemzése

A raktárban lévő áruforgalom (a raktárban lévő készlet) fontos mutató, amely jellemzi, hogy az üzlet mennyire hatékonyan működik. A forgalmi mutató (forgalmi arány) segítségével meghatározhatja, hogy milyen hatékonyan fektettek pénzt bizonyos áruk további értékesítésre történő vásárlásába.

Termékforgalom, raktári készletforgalom

Áru (áru) forgalom, raktári készletforgalom az egyik fontos mutatók pénzügyi elemzés a kereskedelmi vállalkozás állapota, amely a kereskedelmi vállalkozás üzleti tevékenységét jellemzi.

Megmutatja, hogy az áru milyen gyorsan fordul meg, vagyis mennyi ideig zajlik le az „áru vásárlás - raktárban vagy pulton történő tárolás - eladás” ciklus. Illetve, ami ugyanaz, milyen intenzitással és gyorsasággal fordul meg az áruvásárlásba fektetett pénz.

Ez a mutató azt is mutatja, hogy a vállalat milyen hatékonyan kezeli a raktárban lévő készleteket. A raktári készletekkel való munka alacsony hatékonysága áruhiányban vagy éppen ellenkezőleg, árufeleslegben fejeződik ki. Ez az áruforgalom közgazdasági és alkalmazott jelentése.

A Business.Ru program, amely rendelkezik nagy készlet raktározási és értékesítési lehetőségek. Például a foglalási modul automatikusan tartalékokat hoz létre, egyenlegeket számol, és a későbbi műveletek során nem teszi lehetővé a lefoglalt áruk értékesítését.

Annak megállapításához, hogy egy kereskedelmi vállalkozás hatékonyan dolgozik-e a beszerzésekkel és a raktárban lévő áruegyenleggel, ki kell számítania az áruk forgalmát és az egyenlegeket. Meghatározása (számítása) napokban vagy szorzókban történik.

Áruforgalmi arány, számítási képlet

Először is figyelnie kell arra a tényre, hogy az „áruforgalmi arány” kifejezésnek számos szinonimája van, amelyekkel találkozhat különféle irodalom, és különböző webhelyeken, beleértve a képleteket is.

Szinonimák: Készletforgalmi arány, Forgalom leltár, Készletforgalom, Készletforgalmi arány, Anyagforgalmi arány, Készletforgalmi arány (angol).

Ha egy vagy több fenti kifejezéssel találkozik, akkor mindegyik ugyanazt jelenti. A kényelem kedvéért a legáltalánosabbat – az áruk (készletek) forgási arányát – használjuk.

Megtalálható a következő képlettel:

A készletforgalmi arány =

Árbevétel (rubelben) / Átlagos készlet (rubelben)

A készletek átlagos értéke (bekerülési értéke) a következőképpen alakul:

(Időszak eleji készlet + időszak végi készlet) / 2

Vegyük példaként a következő feladatot. Meg kell határozni (keresni) egy bizonyos termékcsoport, például hús- és kolbásztermékek készletforgalmi arányát. kiskereskedelmi üzlet egy hét múlva. Általában a számítási időszak bármilyen lehet - nap, hét, hónap, negyedév, év. Először meg kell találnia az egyenlegek átlagos értékét.

Ha a hét elején (hétfő reggel) az egyenlegek 41 852 rubelnek felelnek meg, és a hét végén (végén) műszakban vasárnap) 34987 rubel, akkor átlagos érték a leltár a következőképpen alakul:

(41852 + 34987) / 2 = 38420 rubel

A hús- és kolbászcsoport értékesítéséből származó bevétel ebben az üzletben a héten 120 457 rubelt tett ki.

Ennek az üzletnek az áruk és készletek forgalmi aránya a következő:

120457 / 38420 = 3,1

Ennek az együtthatónak a közgazdasági és alkalmazott jelentése és jelentősége, hogy a héten 3,1 forgalmat bonyolítottak le a hús- és kolbásztermékek bolti készletei. Vagyis a héten 3,1 alkalommal kerültek feltöltésre (vásárlásra).

Néha az áruk és készletek forgalmi arányának kiszámításakor a bevétel helyett a költséget használják. A bevétel vagy költség felhasználása a számítási képletben a számítások alkalmazásának konkrét feltételeitől függ, beleértve a vállalkozás típusát és az iparágat.

A Business.Ru üzlet működésének optimalizálására szolgáló program a raktár és az értékesítés kezeléséhez szükséges lehetőségek széles skálájával rendelkezik. Például a foglalási modul automatikusan tartalékot hoz létre, egyenleget számol, és a későbbi műveletek során nem teszi lehetővé a lefoglalt áruk értékesítését.

Áru- és készletforgalom napokban

A készletforgalmi arány azt mutatja meg, hogy egy időszak (példánkban egy hét) során hányszor fordul elő készlet. Az együtthatóval együtt a készletforgalom napokban kifejezett mutatója is az üzleti tevékenység elemzésére szolgál. Megtalálható a következő képlettel:

Készletforgalom napokban = Időszak (amelyre az együtthatót számították - hét, hónap, év, azaz 7, 30 vagy 360 nap) / Készletforgalmi arány

Példánkban az üzletben lévő áruk és hús- és kolbásztermékek forgalmának napokban számított kiszámítása a következő képlettel történik:

7/3,1 = 2,3 nap

A napokban mért készletforgalom gazdaságossága és praktikus, vagyis az egyes üzletek számára hasznos jelentése az, hogy ez a mutató jelzi a vállalkozónak, hogy a meglévő készlet hány napos munkára bírja.

Ez esetünkben azt jelenti, hogy a raktárban és az üzletek polcain lévő hús- és kolbásztermékek 2,3 napos munkára elegendőek, majd új tételeket kell vásárolnunk.

A napokban kifejezett készletforgalom azt is megmutatja, hogy hány napon belül válik készpénzre a rendelkezésre álló áru. Példánkban a raktárban és az üzlet pultján meglévő hús- és kolbászkészletek 2,3 nap alatt pénzzé válnak.

Áruforgalmi ráta, forgalmi standard, áruforgalmi elemzés

Nincsenek forgalmi szabványok, mint olyanok. Termékenként és termékcsoportonként eltérőek lehetnek és lesznek is a mutatók, így ezek átlagolása értelmetlen és nem is szükséges. Egyértelmű, hogy mondjuk a pékáru forgalma ugyanannyi, de autó gumik vagy teljesen más a ruha. Sőt, mindkettő eladható ugyanabban az üzletben, ugyanabban az eladótérben.

A Business.Ru üzletek munkájának automatizálására szolgáló program lehetővé teszi, hogy megkapja az összes információt a termékáramlásról, a raktáregyenlegekről és az eredmény-jelentésekről. Ezenkívül automatikusan összeállítja részletes elemzésértékesítés Ezek és sok más funkció az Ön számára megfelelő időben elérhető!

Folyamatosan elemezni kell az áruforgalmat és a készleteket, és ezt két irányban kell megtenni:

1. Dinamikus elemzés. Több időszakra ki kell számítani az áruk (készletek) forgalmi arányát. Például egy év minden hónapjára. Vagy minden hétre.

Ezek után nézze meg, hogyan változik a forgási sebesség (ehhez célszerű egy egyszerű grafikont építeni) az idő múlásával - a forgalom valamilyen átlagos szinten maradhat, növekedhet vagy csökkenhet. Ennek megfelelően meg kell vizsgálni a dinamikát, hogy az áruház választékpolitikájában a problémás területeket időben azonosítani lehessen és korrigálni lehessen.

2. Összehasonlító elemzés. A forgalmat nem csak az üzletében számolhatja ki, hanem például iparáganként vagy egyes termékágazatonként összesítve. Erre a célra nyílt statisztikai adatokat használnak. Összehasonlíthatja a talált mutatókat a sajátjával, és megértheti, hogy üzlete átlagosan ugyanúgy teljesít, mint az egész iparág, rosszabb vagy jobb, mint az iparág hasonló üzletei.

Az összes fenti mutatót elsősorban a szerint lehet és kell kiszámítani különböző időszakok- hét, hónap, negyedév, év, másodsorban különböző termékcsoportok, termékkategóriák és általában értékesítési pontok szerint.

Az egyes termékek forgalmának elemzése megmutatja, hogy melyik termék fogy jobban és melyik a fogyasztói kereslet, és melyik a rosszabb.

Mindez szükséges az üzlet teljesítményének teljes körű elemzéséhez, és ennek megfelelően a hatékonyságnövelő döntések meghozatalához, az üzleti nyereség növelése érdekében.

Olvasson cikkeket erről kiskereskedelemés raktári könyvelés:

A forgalomelemzés az analitikai kutatások egyik vezető területe pénzügyi tevékenységek szervezetek. Az elemzés eredményei alapján értékelések készülnek az üzleti tevékenységről és a vagyon- és/vagy tőkealap-kezelés hatékonyságáról.

Napjainkban a működőtőke-forgalom elemzése számos vitát vet fel a gyakorlati közgazdászok és az elméleti közgazdászok között. Ez a legsebezhetőbb pont a szervezet tevékenységeinek pénzügyi elemzésének teljes módszertanában.

Mi jellemzi a forgalomelemzést

Ennek fő célja annak felmérése, hogy a vállalkozás képes-e nyereséget termelni a „pénz-termék-pénz” forgalom teljesítésével. Után szükséges számításokat világossá válnak az anyagellátás feltételei, a beszállítókkal, vevőkkel való elszámolások, a legyártott termékek értékesítése stb.

Tehát mi a forgalom?

Ez egy olyan gazdasági mennyiség, amely egy bizonyos időszakot jellemez, amely alatt a teljes körforgás megtörténik. készpénzés a termék, vagy ezen kérelmek száma a kijelölt időszakra vonatkozóan.

Így a forgalmi mutató, amelynek képlete az alábbiakban található, egyenlő hárommal (az elemzett időszak egy év). Ez azt jelenti, hogy egy vállalkozás működési évében több pénzt keres, mint amennyi vagyona értéke (azaz egy évben háromszor fordul meg).

A számítások egyszerűek:

K kb = árbevétel / átlagos vagyon.

Gyakran meg kell találni, hogy egy forradalom teljesítéséhez hány napra van szükség. Ehhez a napok számát (365) elosztjuk az elemzett év forgalmi arányával.

Általánosan használt forgalmi mutatók

Egy szervezet üzleti tevékenységének elemzéséhez szükségesek. Az alap forgalmi mutatói a kötelezettségek vagy egyes eszközök felhasználásának intenzitását mutatják (ún. forgási ráta).

Tehát a forgalom elemzésekor a következő forgalmi arányokat használjuk:

A vállalkozás saját tőkéje,

Forgóeszköz eszközök,

Teljes vagyon

Készletek,

A hitelezőkkel szembeni tartozások,

Követelések.

Minél magasabb a számított teljes eszközforgalom, annál intenzívebben dolgoznak, és annál magasabb a vállalkozás üzleti tevékenységének mutatója. Az iparág jellemzői nem mindig hatnak pozitívan a forgalomra. Így azokban a kereskedelmi szervezetekben, amelyeken nagy mennyiségű pénz halad át, a forgalom magas, míg a tőkeintenzív vállalkozásoknál lényegesen alacsonyabb lesz.

Két hasonló, azonos iparághoz tartozó vállalkozás árbevételi mutatóit összevetve a vagyonkezelés hatékonyságában tapasztalható, esetenként jelentős eltérés.

Ha az elemzés magas kintlévőség-forgási arányt mutat, akkor a fizetési beszedés jelentős hatékonyságáról lehet beszélni.

Ez az együttható jellemzi a forgótőke mozgásának sebességét, az anyagi javak kifizetésének pillanatától kezdve az eladott áruk (szolgáltatások) pénzeszközeinek bankszámlákra történő visszatéréséig. A forgótőke összege a forgótőke teljes összege és a vállalkozás bankszámláján lévő pénzeszközök egyenlege közötti különbözet.

Ha az eladott áruk (szolgáltatások) azonos mennyiségével nő a forgalom, akkor a szervezet kisebb mennyiségű forgótőkét használ fel. Ebből arra következtethetünk, hogy az anyagi és anyagi források hatékonyabban kerülnek felhasználásra. Így a forgóeszköz-forgalmi mutató a folyamatok teljes halmazát jelzi gazdasági tevékenység, mint például: a tőkeintenzitás csökkentése, a termelékenység növekedési ütemének növelése stb.

A forgóeszköz-forgalom gyorsulását befolyásoló tényezők

Ezek a következők:

A technológiai ciklusban eltöltött teljes idő csökkentése,

a technológia és a gyártási folyamat fejlesztése,

Az áruellátás és marketing javítása,

Átlátható fizetési és elszámolási kapcsolatok.

Pénz ciklus

Vagy ahogy más néven a forgótőke a készpénzforgalom időszaka. Kezdete a munkaerő, anyagok, nyersanyagok stb. beszerzésének pillanata. A vége az eladott árukért vagy nyújtott szolgáltatásokért kapott pénzösszeg. Ennek az időszaknak az értéke azt mutatja, hogy mennyire hatékony a forgótőke-gazdálkodás.

Rövid készpénz ciklus ( pozitív jellemző a szervezet tevékenysége) lehetővé teszi a forgóeszközökbe fektetett pénzeszközök gyors megtérülését. Sok olyan vállalkozás, amely erős piaci pozícióval rendelkezik, forgalmának elemzése után negatív együtthatót kap működőtőke. Ez például azzal magyarázható, hogy az ilyen szervezeteknek lehetőségük van mind a beszállítókra (különböző fizetési halasztásokat kapva), mind a vevőkre (a szállított áruk (szolgáltatások) fizetési határidejének jelentős csökkentése) vonatkozó feltételeket előírni.

Készletforgalom

Ez a készlet cseréjének és/vagy teljes (részleges) megújításának folyamata. Átmegy az átmeneten anyagi javak(vagyis a beléjük fektetett tőke) a készletcsoportból a termelési és/vagy értékesítési folyamatba. A készletforgalom elemzése egyértelművé teszi, hogy hányszor per számlázási időszak a maradék készletet felhasználták.

A tapasztalatlan menedzserek többlettartalékot képeznek a viszontbiztosítás számára, anélkül, hogy azt gondolnák, hogy ez a többlet a pénzeszközök „befagyasztásához”, többletkiadásokhoz és a nyereség csökkenéséhez vezet.

A közgazdászok azt tanácsolják, hogy kerüljék az alacsony forgalmú készletek ilyen lerakását. Ehelyett pedig az áruk (szolgáltatások) forgalmának felgyorsításával, erőforrások felszabadításával.

A készletforgalmi arány a vállalkozás tevékenységének értékelésének egyik fontos kritériuma

Ha a számítás túl magas arányt mutat (átlagokhoz vagy az előző időszakhoz képest), az jelentős készlethiányra utalhat. Ha éppen ellenkezőleg, akkor az árukészletek nem keresettek, vagy nagyon nagyok.

A készletkészítésbe fektetett pénzeszközök mobilitási jellemzőjét csak a készletforgalmi mutató kiszámításával lehet megkapni. És minél magasabb a szervezet üzleti tevékenysége, annál gyorsabban visszatérnek a pénzeszközök az áruk (szolgáltatások) értékesítéséből származó bevételek formájában a vállalkozás számláira.

A készpénzforgalmi arányra nincsenek általánosan elfogadott szabványok. Egy iparágon belül elemzik őket, és ideális lehetőség- egyetlen vállalkozás dinamikájában. Ennek az aránynak a legkisebb csökkenése is túlzott készletfelhalmozást, nem hatékony raktárgazdálkodást, vagy használhatatlan vagy elavult anyagok felhalmozódását jelzi. Másrészt a magas mutató nem mindig jellemzi jól egy vállalkozás üzleti tevékenységét. Néha ez a készlet kimerülését jelzi, ami folyamatzavarokat okozhat.

Befolyásolja a készletforgalmat és a szervezet marketing osztályának tevékenységét, mivel az értékesítés magas jövedelmezősége alacsony forgási hányaddal jár.

Követelések forgalma

Ez az arány a kintlévőségek visszafizetésének sebességét jellemzi, vagyis azt mutatja meg, hogy milyen gyorsan kapja meg a szervezet az eladott árukért (szolgáltatásokért) a kifizetést.

Egyetlen időszakra számítják, leggyakrabban egy évre. És megmutatja, hogy a szervezet hányszor kapott kifizetést termékekért az átlagos adósságegyenleg összegében. Jellemzi a hitelre történő értékesítés politikáját és az ügyfelekkel való együttműködés hatékonyságát is, vagyis azt, hogy milyen hatékonyan hajtják végre a követeléseket.

A kintlévőség-forgalmi mutatónak nincsenek szabványai és normái, mivel az ágazattól, ill technológiai jellemzők termelés. De mindenesetre minél magasabb, annál gyorsabban fedezik a követeléseket. Ugyanakkor egy vállalkozás hatékonysága nem mindig jár együtt magas forgalommal. Például a termékek hitelre történő értékesítése magas vevőállományt eredményez, miközben a forgalom alacsony.

Szállítói forgalom

Ez az együttható a hitelezőknek (szállítóknak) a megállapodás szerinti időpontig kifizetendő pénzösszeg és a vásárlásokra vagy áruk (szolgáltatások) vásárlására fordított összeg közötti kapcsolatot mutatja meg. A szállítói forgalom számítása egyértelműen megmutatja, hogy az átlagos érték hányszorosát fizették vissza a vizsgált időszakban.

A pénzügyi stabilitást és a fizetőképességet csökkenti a szállítói tartozások magas aránya. Ugyanakkor lehetőséget ad az „ingyenes” pénz felhasználására fennállásának teljes időtartama alatt.

A számítás egyszerű

A hasznot a következőképpen számítják ki: a tartozás összegével megegyező kölcsön (vagyis egy feltételezett hitel) kamatának különbsége arra az időre, amíg az a szervezet mérlegében van, és a fizetendő számlák összege között .

Egy vállalkozás tevékenységében pozitív tényezőnek tekintjük a vevőállomány arányának a szállítói forgalmi mutatóhoz képesti többletét. A hitelezők a magasabb forgalmi arányt részesítik előnyben, de előnyös a vállalat számára ezt az arányt alacsonyabb szinten tartani. Végül is a tartozás kifizetetlen összegei - ingyenes forrás a szervezet jelenlegi tevékenységének finanszírozására.

Erőforrás-hatékonyság, vagy eszközforgalom

Lehetővé teszi egy adott időszakra vonatkozó tőkeforgalom számának kiszámítását. Ez a forgalmi arány, a képlet két változatban is létezik, a szervezet összes eszközének felhasználását jellemzi, függetlenül azok beérkezési forrásaitól. Fontos tény, hogy csak az erőforrás-hatékonysági mutató meghatározásával láthatja, hogy hány rubel nyereség halmozódik fel minden egyes eszközbe fektetett rubel után.

A vagyonforgalmi mutató egyenlő a bevétel hányadosával osztva az eszközök éves átlagértékével. Ha a forgalmat napokban kell kiszámítani, akkor az év napjainak számát el kell osztani az eszközforgalmi mutatóval.

Ennek a forgalmi kategóriának a vezető mutatói a forgalom időszaka és sebessége. Ez utóbbi a szervezet tőkeforgalmának száma egy bizonyos időszak alatt. Ez az intervallum úgy értendő átlagos kifejezés, amelyhez az áruk vagy szolgáltatások előállításába fektetett pénzeszközök megtérülnek.

Az eszközforgalom elemzése nem alapul semmilyen normán. De az, hogy a tőkeintenzív iparágakban lényegesen alacsonyabb a forgalmi arány, mint például a szolgáltató szektorban, az mindenképpen érthető.

Az alacsony forgalom az eszközökkel való munka elégtelen hatékonyságára utalhat. Ne felejtse el, hogy az értékesítés jövedelmezőségi normái is befolyásolják a forgalom ezen kategóriáját. Így a magas jövedelmezőség az eszközforgalom csökkenésével jár. És fordítva.

Részvényforgalom

Úgy számítják ki, hogy meghatározzák egy szervezet saját tőkéjének mértékét egy adott időszakra.

A szervezet saját tőkéjének tőkeforgalma a vállalkozás pénzügyi tevékenységének különböző aspektusait hivatott jellemezni. Például közgazdasági szempontból ez az együttható jellemzi a befektetett tőke monetáris forgalmának aktivitását, pénzügyi szempontból - a befektetett pénzeszközök egy forgásának sebességét, kereskedelmi szempontból pedig - túlzott vagy elégtelen. értékesítés.

Ha ez a mutató az áruk (szolgáltatások) értékesítési szintjének jelentős túllépését mutatja a befektetett forrásokhoz képest, akkor ennek eredményeként a hitelforrások növekedése kezdődik meg, ami viszont lehetővé teszi egy olyan határ elérését, amelyen túl a a hitelezők aktivitása nő. Ebben az esetben nő a kötelezettségek aránya a saját tőkéhez, és nő a hitelkockázat. Ez pedig azzal jár, hogy nem tudjuk teljesíteni ezeket a kötelezettségeket.

A szavatolótőke alacsony tőkeforgalma a termelési folyamatba való elégtelen beruházásra utal.

A készletforgalmi mutató egy olyan hatékonysági mutató, amely megmutatja, hogy mennyire hatékonyan kezelik a készleteket, összehasonlítva az eladott áruk bekerülési értékét az adott időszak átlagos készletmennyiségével. Más szóval azt méri, hogy egy vállalat hányszor értékesített az év során.

Ez az arány azért fontos, mert a teljes forgalom a tevékenység két fő összetevőjétől függ. Az első komponens az részvények vásárlása. Ha egy vállalatnak nagy mennyiségű készlete van az év során, akkor több készletet kell eladnia, hogy javítsa a forgalmát. Ha egy vállalat nem tud több készletet eladni, akkor raktározási és egyéb költségeket kell fizetnie.

A második komponens az értékesítés. Az értékesítésnek meg kell egyeznie a készletvásárlással, különben a készletszámlálás nem lesz hatékony. Éppen ezért a beszerzési és értékesítési osztályoknak szorosan együtt kell működniük.

Meghatározás

A készletforgalom egy olyan értéket képvisel, amely meghatározza, hogy egy adott időn belül hányszor értékesítik és cserélik ki a vállalat készleteit. Ahhoz, hogy megtudja, hány napig tart a berendezések értékesítése, el kell osztania az értékesítési mennyiséget az átlagos készletértékkel.

A készletforgalmi mutatók a vállalattól, valamint a fejlesztési iparágaktól függ. Az alacsony árrésű iparágakban általában magasabb a készletforgalmi arány, mivel ezek ellensúlyozzák a magasabb értékesítési előrejelzésekből származó alacsonyabb profitot.

Mindezen okok miatt a készletforgalmi mutatók összehasonlítása általában a legmegfelelőbb az azonos iparágon belüli cégek között, és a „magas” vagy „alacsony” arány meghatározását ebben az összefüggésben kell elvégezni.

A készletforgalom azt méri, hogy egy vállalat milyen gyorsan értékesíti termékeit, és általában összehasonlítja az iparági átlagokkal. Az alacsony forgalom gyenge eladásokat, és ezért többletkészletet sugall. A magas arány erős eladásokat és/vagy mély engedményeket jelent.

Az üzleti teljesítmény kulcsfontosságú mutatója, hogy egy vállalat milyen sebességgel tud eladni. Ez is az eszközarányos megtérülés számításának egyik összetevője. Mint ilyen, a magas forgalom semmit sem jelent, ha a vállalat nem termel minden eladásból nyereséget.

Számítás és képlet

A készletforgalom kiszámításának képlete a következő:

Kob.z. = TC / Mc.r., ahol

Kob.z.– készletforgalmi arány, TS– költség eladott termékek, Mc.r. – átlagos éves költség készletek.

A készletforgalmat úgy számítjuk ki, hogy az értékesítést elosztjuk az átlagos készlettel. Az átlagos készletek kiszámítása a következőképpen történik:

(mennyiség a készletszámlálás elején + a készlet végén) / 2

Az elemzők az átlagos készlet mennyiségét osztják fel az eladott készlet helyett a nagyobb pontosság érdekében a forgalom kiszámításakor, mivel az eladások költségfelárat tartalmaznak.

A számvitelben ezt az arányt a következőképpen számítják ki:

Kob.z. = 2110. sor / 1210. sor átlag

Általában az alacsony készletforgalmi arányok azt jelzik, hogy egy vállalat túl sok raktárkészlettel rendelkezik, ami rossz gazdálkodásra vagy alacsony értékesítésre utalhat. A többletkészlet leköti a vállalat készpénzét, és sebezhetővé teszi a vállalatot, ha a piaci árak esnek. Ezzel szemben a magas készletforgalmi arány magas eladásokat és időben történő készletszámlálást jelezhet.

A magas készletforgalom azt is jelenti, hogy a vállalat gyorsan pótolja készpénztartalékait. A kiugróan magas készletforgalom azt jelezheti, hogy a vállalat gyakran nem hatékony vásárlásokat hajt végre, és emiatt az eladások egy részét elveszíti.

Fontos megérteni, hogy a készletvásárlás időpontja, különösen a speciális akciókra való felkészülés során, kismértékben módosíthatja a forgalmat.

A különböző számviteli módszerek is befolyásolják a készletforgalmi arányt. Az áremelkedés időszakában a LIFO módszerrel a forgalom az eladott áruk magasabb bekerülési értékét és a felhasználásnál alacsonyabb készleteket jelez.

Emellett a LIFO módszert alkalmazó cégek is több készlete legyen mint a FIFO cégek. A LIFO módszer növeli a termelési költségeket, ami csökkenti a nyereséget, és ezzel együtt az adófizetési kötelezettséget. Az eladott áruk költsége a bevételben tükröződik.

Az átlagos készlet a következőképpen határozható meg::

TZsr. = (TZ1 + TZ2 + … + TZn) / n-1, ahol

TZn- a készlet mennyisége az elemzett időszak egyes dátumaira (rubel, dollár stb.), n— dátumok száma az időszakban.

Forgalom napokban:

Obdn = (TZsr * Napok száma) / T, ahol

TZsr- átlagos készlet, T— egy adott időszak forgalmát vagy értékesítési mennyiséget.

Az idõben kifejezett forgalmat a következõ képletekkel határozzuk meg:

Kép = Napok száma / Obdays

Kép = Forgalom (T) / Átlagos készlet (TZav)

Termék készletszint:

Uz = (Készlet az elemzett időszak végén (TZ) * Napok száma (D)) / Forgalom az időszakra

A forgalmi ráta a termékforgalom várható száma egy adott időszak alatt. A következőképpen definiálva:

Forgási sebesség = 12 / (f * (OF + 0,2 *L)), ahol

OF — átlagos rendelési gyakoriság havonta, L — középső időszak szállítás hónapokban, f egy olyan együttható, amely összefoglalja a kereskedelmi forgalomra esetleg hatással lévő egyéb tényezők hatását.

Elemzés

A készletforgalom azt jelzi, hogy egy vállalat mennyire tudja hatékonyan ellenőrizni áruinak értékesítését.

esik, Azt

1. A felhasznált eszközök mennyisége növekedhet.
2. Az értékesítési volumen visszaeshet.

Ha a forgalmi arány növekvő, Azt

1. A tőke gyorsabban forog, minden készletegység több profitot hoz.
2. Bérelt operációs rendszer használatára váltáskor mesterségesen felfújható.

Minél nagyobb a vállalat készletforgalma, annál hatékonyabb a termelés, és annál kisebb a megszervezéséhez szükséges forgótőke-szükséglet.

Az alábbiakban bemutatjuk a forgalom meghatározásáról szóló webináriumot.

A készletforgalom a vállalkozás által a készletek létrehozásába fektetett pénzeszközök mobilitását jellemzi: minél gyorsabban térül vissza a készletekbe fektetett pénz árbevétel formájában a vállalkozáshoz. késztermékek, annál magasabb a szervezet üzleti tevékenysége. Készletforgalmi mutatók (valamint egyéb forgóeszközök) a következők:

Ez jellemzi a vállalkozás tartalékainak megújulási ütemét (más szóval a tartalékba fektetett pénzeszközök forgalmának mértékét a jelentési időszakban):

hol van a termékértékesítésből származó bevétel ( pénzegységek);

– a vizsgált tartalékkategória jelentési időszakra vonatkozó átlagértéke ( pénzegységek).

fordított forgási ráta - készletforgatási időszak

– azon napok száma, amelyek során a vállalkozás készleteit teljes mértékben megújítják:

ahol egy feltételes (pénzügyi) év, amely 360 napból áll (12 egyenlő, egyenként 30 napos hónap);( napokon).

40. A vállalkozás pénzügyi stabilitási tartalékának (megtérülési zóna) elemzése

Analitikai és grafikus módszerek egy vállalkozás jövedelmezőségi küszöbének és pénzügyi stabilitási határának meghatározására. Ezen mutatók gazdasági jelentése. A szintjüket megváltoztató tényezők. Egy vállalkozás pénzügyi helyzetének elemzésekor ismerni kell a pénzügyi stabilitás határát (megtérülési zóna). Ebből a célból a vállalkozás összes költségét, a termelés és a termékek értékesítésének volumenétől függően, először változóra és állandóra kell felosztani, meg kell határozni a határjövedelem összegét és a termékek értékesítéséből származó bevételből való részesedését. Ezután a 10.3. bekezdésben leírt módszerrel számítsuk ki a fedezeti értékesítési volument (jövedelmezőségi küszöböt), pl. a vállalkozás állandó költségeinek megtérítéséhez szükséges bevétel összege. Nem lesz nyereség, de veszteség sem. Ilyen bevétel mellett a nyereségesség nulla lesz. Jövedelmezőségi küszöb - összeg aránya fix költségek az eladott termékek önköltségének részeként a bevétel határjövedelmének hányadára: Ha ismert a jövedelmezőségi küszöb, akkor nem nehéz kiszámítani a pénzügyi stabilitási rátát (FS): Ahogy a számítás (24,9) mutatja, tavaly ez volt 37 685 millió rubel értékű termékek értékesítéséhez szükséges az összes költség fedezése érdekében. Ilyen bevétel mellett a jövedelmezőség nulla. Valójában a bevétel 69 000 millió rubelt tett ki, ami 31 315 millió rubellel, 45,4%-kal haladja meg a küszöböt. Ez a pénzügyi stabilitás határa vagy a vállalkozás fedezeti zónája. A beszámolási évben a pénzügyi stabilitási ráta kismértékben csökkent, mivel nőtt a fix költségek aránya az eladott áruk bekerülési értékében. A pénzügyi stabilitás határa azonban meglehetősen nagy. A bevétel további 42,1%-kal csökkenhet, és csak akkor lenne nulla a jövedelmezőség. Ha a bevétel még alacsonyabb lesz, a vállalkozás veszteségessé válik, „felfalja” saját és kölcsöntőkéjét, és csődbe megy. Ezért folyamatosan figyelemmel kell kísérnie a pénzügyi kimutatásokat, meg kell tudnia, milyen közel vagy távol van az a jövedelmezőségi küszöb, amely alá nem eshet a cég bevétele. A pénzügyi stabilitási ráhagyás grafikusan ábrázolható (24,4). Az abszcissza tengelyen a termékértékesítés volumene, az ordináta tengelyen pedig a fix és változó költségek és nyereségek láthatók. A bevétel és a költség vonal metszéspontja a jövedelmezőségi küszöb. Ezen a ponton a bevétel egyenlő a költségekkel. Felette a profitzóna, alatta a veszteségzóna. A bevételi vonal innentől a csúcsig tartó szegmense a pénzügyi stabilitás határa. A pénzügyi stabilitás határa (biztonsági zóna) a bevétel változásaitól és a nullszaldós értékesítési volumentől függ. A bevétel pedig az értékesített termékek mennyisége, szerkezete és átlagos eladási ára, valamint a fedezeti értékesítési volumen miatt változhat - a fix költségek, az értékesítési struktúra, az eladási árak és az egységnyi változó költségek összege miatt. A vállalkozás biztonsági övezetének faktormodellje a következőképpen ábrázolható: ahol B a termékértékesítésből származó bevétel; T - nullszaldós értékesítési volumen; N - az állandó költségek összege; Di az i-edik típusú termék részesedése a teljes bevételből; Krpotot ~ a hagyományos vagy természetes feltételekkel értékesített termékek teljes mennyisége; UDi az i-edik típusú termék részesedése a teljes értékesítésből, Ci a termelési egység ára; V -, konkrét változó költségek termelési egységenként. Ezeknek a tényezőknek a hatását a 24. 10. és 24. 12. közötti adatok felhasználásával kell kiszámítani. A vállalkozás fix költségei: tavaly - 17 440 millió rubel. jelentési év - 26 490 millió rubel. Megjegyzés: A Duiusl* a határjövedelem részesedése az egyes terméktípusok bevételéből a tényleges áron és a fajlagos változó költségek alapszintjén. Számítsuk ki az elmúlt év pénzügyi stabilitási rátáját az erre az időszakra vonatkozó összes mutató értékével: Ezután meghatározzuk a pénzügyi stabilitás értékét a beszámolási év fix költségeinek összegével és a konstans értékekkel. egyéb tényezők; A ZFU a fix költségek és a beszámolási év teljes értékesítési volumenének összegével, de egyéb tényezők alapértékével a következő lesz: Az értékesített termékek szerkezetének megváltoztatása után a következőket kapjuk: . "Ezután változtatjuk az árszintet. Most számoljuk ki a pénzügyi ár tényleges szintjét a beszámolási év összes tényezőjének tényleges értékével: Így általánosságban véve a pénzügyi ár a tavalyi évhez képest 3,3%-kal csökkent (42,1- 45.4), beleértve a változás figyelembevételét is: A megadott adatok azt mutatják, hogy a költségvetési szabályozás szintjére a legjelentősebb hatást olyan tényezők gyakorolták, mint az állandó költségek összegének változása, a termékek árszintje és a fajlagos változó költség termelési egység.

57. A vállalkozás pénzügyi helyzetének elemzéséhez szükséges információs alap a negyedéves és éves számviteli (pénzügyi) kimutatások.

A számviteli kimutatások a vállalkozás vagyoni és pénzügyi helyzetére, valamint gazdasági tevékenységének eredményeire vonatkozó egységes adatrendszer.

A számviteli kimutatások a számviteli adatok alapján készülnek Szövetségi törvény„A számvitelről”, jóváhagyva 1996. november 21-én, 129-FZ. A nemzeti számviteli standardokat (szabályzatokat) is alkalmazzák: PBU 1/98 „Szervezet számviteli politikája” (Oroszország Pénzügyminisztériumának 1998. december 9-i 60n. sz. rendelete, 1999. december 30-i módosítással); PBU 4/99 „Szervezet számviteli kimutatásai” (Oroszország Pénzügyminisztériumának 2006. 09. 18-án módosított, 2006. 09. 18-án módosított 43n. számú orosz Pénzügyminisztérium rendelete) és egyéb normatív és jogalkotási aktusok.

Egy ipari vállalkozás éves pénzügyi kimutatásai egy „Mérlegből” (1. nyomtatvány), egy „Eredmény-kimutatásból” (2. űrlap), „Tőkeváltozási jelentésből” (3. nyomtatvány) állnak. , valamint a „Pénzforgalmi kimutatás” (3. számú nyomtatvány), a „Mérleg mellékletei” (5. számú nyomtatvány); „Jelentés az átvett pénzeszközök rendeltetésszerű felhasználásáról” (6. számú nyomtatvány), Magyarázó megjegyzés, könyvvizsgálói jelentés. A pénzügyi kimutatások minden formája összefügg.

Az oroszországi pénzügyminisztérium 2003. július 22-i 67n számú rendeletével összhangban jóváhagyták a szabványos nyomtatványokat. pénzügyi kimutatások, amelyek tanácsadó jellegűek.

A nonprofit szervezetek, az egyszerűsített adózási rendszert nem alkalmazó kisvállalkozások, a vállalkozói tevékenységet nem folytató közjogi szervezetek beszámolóiban kétféle pénzügyi kimutatás szerepel: „Mérleg” (1. sz. nyomtatvány), „Eredmény ill. Veszteségnyilatkozat” (2. számú nyomtatvány). Az egyszerűsített adózási rendszert alkalmazó cégek mentesülnek a számviteli és beszámolási kötelezettség alól.

A költségvetési intézmények új formanyomtatványokkal számolnak be: „A főmenedzser, költségvetési források átvevőjének költségvetési végrehajtási mérlege”, „Költségvetési teljesítésről szóló beszámoló”, „Tevékenységek pénzügyi eredményéről szóló beszámoló”, Magyarázat.

A vállalkozás pénzügyi helyzetének elemzéséhez és értékeléséhez a fő információforrás a mérleg, amely a vállalkozás gazdasági eszközeinek és forrásainak pénzben kifejezett állapotát tükrözi egy adott időpontban.

A mérleg a gazdasági eszközök besorolása szerint épül fel, azaz. két egyenlő részből áll. Az egyik részben, amelyet eszköznek nevezünk, a pénzeszközök összetételük szerint (befektetett eszközök, készletek, késztermékek, pénztárgép stb.), a másikban, amelyet kötelezettségnek neveznek, - képződési források szerint ( jegyzett tőke, bankkölcsönök, tartozás stb.). A mérleg legfontosabb jellemzője az eszközök és források egyenlősége.

A mérleg szerinti eszköz a vállalkozás vagyonának összetételére és megoszlására vonatkozó információkat tartalmaz, és két részből áll: „Befektetett eszközök” és „Forgóeszközök”.

A befektetett eszközök az immateriális javak, tárgyi eszközök, jövedelmező tárgyi eszközökbe történő beruházások, beruházások és egyéb ráfordítások befejezetlen építésben, hosszú lejáratú pénzügyi befektetések, halasztott adó követelések értéke (új mérlegforma bevezetésével). ) és egyéb befektetett eszközök. Jellemzőjük a hosszú távú használat.

A forgóeszközök közé tartoznak a készletek, a vevőkövetelések, az értékpapírok és egyéb rövid lejáratú pénzügyi befektetések, a készpénz és egyéb forgóeszközök. A forgóeszközök jellemzői egy termelési ciklus alatti teljes felhasználásuk és teljes átadásértékét az újonnan létrehozott termékek számára, folyamatos forgalomban lévén. Egy kör alatt működőtőke formájukat monetárisról árura, áruról pénzre változtatják.

A mérleg forrásoldala a vagyonképződés forrásait tükrözi. A mérleg-forrástételek csoportosítása egyrészt a vállalkozás által használt pénzeszközök jogszerű tulajdonjogán alapul. Ebben az esetben saját („Tőke és tartalékok”) és kölcsönvett („Hosszú lejáratú kötelezettségek” és „Rövid lejáratú kötelezettségek”) részre oszlanak. Másrészt a vállalkozás forgalmában a pénzeszközök felhasználásának időtartamától függően a forrásokat általában hosszú lejáratú forrásokra („Tőke és tartalékok” és „Hosszú lejáratú kötelezettségek”) és rövid lejáratú pénzeszközökre („Tőke és tartalékok” és „Hosszú lejáratú kötelezettségek”) különböztetik meg. rövid lejáratú kötelezettségek”).

A szavatolótőke forrása az alaptőke, a részvényesektől vásárolt saját részvény, a póttőke, a tartaléktőke és a felhalmozott eredmény. A fedezetlen veszteség összegével a szavatolótőke-források összege csökkenthető.

57. 1.3 Információs támogatás a pénzügyi elemzéshez

Egy vállalkozás pénzügyi elemzésének hatékonysága közvetlenül függ a felhasznált információk teljességétől és minőségétől. A hazai szakirodalomban jelenleg a pénzügyi elemzés végrehajtásának leegyszerűsített megközelítése alakult ki, amely a kizárólag a számviteli (pénzügyi) kimutatások, vagy valamivel tágabb értelemben a számviteli adatok felhasználására fókuszál. Az információs bázis ilyen korlátja beszűkíti a pénzügyi elemzés és tervezés lehetőségeit, hatékonyságát, mivel figyelmen kívül hagyja a pénzügyi helyzet objektív megítéléséhez alapvetően fontos, a gazdálkodó szervezet ágazatához, az államhoz kapcsolódó tényezőket. a külső környezet, beleértve az anyagi és pénzügyi források piacát, a tőzsdei trendeket, valamint számos más jelentős tényezőt, például a tulajdonosok és a vezetők pénzügyi stratégiáját. E tényezők figyelmen kívül hagyása egy gazdasági egység pénzügyi stabilitásának téves értékeléséhez vezet.

A pénzügyi elemzés az információs támogatás szilárd alapjain történik, melynek központi eleme a számviteli és analitikai támogatási rendszer. A pénzügyi elemzés információs támogatása számviteli adatokat, statisztikai adatokat és különféle marketing információkat tartalmaz. Szervezeti szinten a jövőre vonatkozó pénzügyi elemzés információs támogatásának egyik összetevője a számviteli adatok. Ez felfedi a számvitel és a gazdálkodás elválaszthatatlan kapcsolatát, hiszen az irányításhoz – egyéb feltételek mellett – a szükséges információk birtoklása szükséges.

A hosszú távú pénzügyi elemzés szempontjából alapvető fontosságúak a vállalkozás tulajdonosait jellemző információk, amelyek segítségével egy gazdálkodó szervezet külső pénzügyi elemzése során többé-kevésbé pontos képet kaphatunk a vállalkozás céljairól. tevékenységét. Az ilyen információk jelentőségét az adja, hogy lehetővé teszi a fenntartható, hosszú távú működésre fókuszáló, illetve a rövid távú profitszerzési célokat követő vállalkozások azonosítását.

-ban található információk alapító okiratok kulcsfontosságú a vállalkozástulajdonosok egyes csoportjainak jövedelemhez és vagyonhoz való jogának értékelésében. Főbb pénzügyi döntések növelésekkel vagy csökkentésekkel kapcsolatban jegyzett tőke, a nyereség felosztását, valamint az alapok és tartalékok képzését a vállalkozás létesítő okiratai határozzák meg. A vállalkozás bevételi és ráfordítási típusainak osztályozása, következésképpen a pénzügyi eredmények és a tevékenységek jövedelmezősége elemzése szempontjából alapvető fontosságú az alapító okiratokban és az alapszabályban rögzített tevékenységtípusokra vonatkozó információk. Ez az információ szükséges egy vállalkozás adópolitikájának kialakításakor. .

A pénzügyi számviteli adatok képezik a pénzügyi elemző rendszer információs támogatásának alapját. Ezen információk alapján elvégzik a pénzügyi helyzet általános elemzését, és előrejelzéseket készítenek a fő pénzügyi mutatók értékeiről.

A pénzügyi számviteli és beszámolási információk előnye az összehasonlító megbízhatóság, hiszen a már megtörtént eseményeket tükrözi, míg egy csoport mutatóit mennyiségileg mérik. Az a tény, hogy a pénzügyi számviteli és beszámolási mutatók kialakítása a számvitel általános módszertani elvein alapul bizonyos feltevések mellett, lehetővé teszi, hogy az ilyen információk meglehetősen magas fokú megbízhatóságáról beszéljünk (természetesen, ha bíznak a pénzügyi kimutatások készítőiben ezeket az elveket betartva). Ugyanakkor a pénzügyi elemzéshez kulcsfontosságú pénzügyi számviteli és beszámolási információk csak akkor használhatók fel, ha teljes mértékben ismerjük azokat az elveket és szabályokat, amelyek alapján azok létrejöttek, valamint a vonatkozó konvenciókat és feltételezéseket. az erőforrások mérése, keletkezésük forrásai, a vállalkozások bevételei és kiadásai.

Leggyakrabban az éves és negyedéves jelentés az egyetlen forrása a külső pénzügyi elemzésnek

Az elemzés leginformatívabb formája a mérleg. A mérleg szerinti eszköz a vállalkozás vagyontömegét jellemzi, azaz. a gazdaság közvetlen tulajdonában lévő anyagi javak összetétele és állapota. A mérleg forrásoldala jellemzi az ezen értékekhez fűződő jogok összetételét és állapotát, amelyek a vállalkozás gazdasági tevékenysége során keletkeznek a kereskedelmi tevékenységek különböző résztvevői között. A mérleg a vállalkozás állapotát pénzben kifejezve tükrözi.

A mérlegadatok alapján a külső felhasználók dönthetnek a vállalkozással, mint partnerrel folytatott üzleti tevékenység megvalósíthatóságáról és feltételeiről; felméri a vállalkozás hitelfelvevői hitelképességét; felméri befektetései lehetséges kockázatait, egy adott vállalkozás részvényvásárlásának megvalósíthatóságát és eszközeit és egyéb döntéseit.

Az eredménykimutatás a legfontosabb forrás a vállalkozás jövedelmezőségének, az értékesített termékek jövedelmezőségének, a termelés jövedelmezőségének elemzéséhez, a vállalkozás rendelkezésére álló nettó nyereség mértékének és egyéb mutatók meghatározásához. Ez az űrlap elérhetővé és gyorsan érthetővé teszi bármely szervezet tevékenységének eredményét, beleértve a nonprofit szervezeteket is. Úgy van összeállítva, hogy ránézésre még egy képzetlen felhasználó is képet kapjon a vállalkozás jövedelmezőségéről, valamint a kereskedelmi tevékenységek elérhetőségéről és azok hatékonyságáról a non-profit vállalkozásoknál.

6. A készpénz (vagyon) a figyelem fő tárgya pénzügyi menedzsment. Ez abból következik, hogy biztosítani kell a vállalkozás állandó fizetőképességét. Ennek a tevékenységnek a prioritása a források folyamatos képzésének és kiadásának szükségessége. Ugyanakkor sem a nagyobb összegű jegyzett tőke, sem a forgótőke-standard, sem a magas jövedelmezőség nem biztosíthatja a vállalkozást a csődtől, ha nincs fedezete a meghatározott időkereten belüli folyó kifizetések teljesítésére. Ezért a pénzügyi gazdálkodás gyakorlatában a monetáris eszközök kezelését gyakran azonosítják a fizetőképesség kezelésével. A monetáris eszközök mozgását a vállalkozáson belül a cash flow kimutatás tükrözi - a pénzügyi beszámolás egyik fő formája, amely összefoglalja a vállalkozás pénzeszközeinek beérkezésével és kiáramlásával kapcsolatos információkat (4. számú űrlap). A gazdálkodó egység cash flow-ira vonatkozó információ azért hasznos, mert alapot biztosít a pénzügyi kimutatások felhasználóinak a gazdálkodó egység pénzeszközök és pénzeszköz-egyenértékesek előteremtésére és felhasználására vonatkozó képességének értékelésére. Az orosz szabványok szerinti cash flow kimutatás elkészítésekor azonban csak a készpénzre vonatkozó információkat használjuk: ■ 50. számla - „Készpénz”; ■ 51. számla – „Folyószámla”; ■ 52. számla – „Devizaszámla”; ■ 55. számla – „Speciális bankszámlák”. A cash flow kimutatás három fő kategóriába sorolja a pénzbevételeket és a kifizetéseket: 1) fő tevékenységek; 2) befektetési tevékenység; 3) pénzügyi tevékenység. A gazdasági tevékenység típusa szerinti besoroláson túlmenően a cash flow-k iránya szerint különböztethetők meg: pozitív cash flow, vagy „pénzbeáramlás”; negatív pénzforgalom vagy „pénzkiáramlás”. Ezek az áramlások szorosan összefüggenek és befolyásolják egymást. Ezért a vállalati cash flow-kezelési rendszerben mindkét típusú cash flow egyetlen komplex kezelt objektumot képvisel. A be- és kiáramlás közötti pozitív különbség határozza meg a nettó pénzáramlás mértékét. A fő tevékenység egy olyan vállalkozás tevékenysége, amely a fő bevételt termékek, munkák és szolgáltatások előállításából és értékesítéséből hozza. Működési tevékenységből származó pénzbevételek: ■ a vevőktől származó bevételek az eladott árukról vagy szolgáltatásokról; ■ termékek előlegei; ■ követelések átvétele; ■ rövid lejáratú hitelek felvétele; ■ bérleti díjak. Készpénzes fizetések: ■ beszállítóknak történő kifizetések; ■ munkavállalóknak fizetett kifizetések; ■ bankhitelek kamatfizetése; ■ adók átutalása a költségvetésbe; ■ egyéb kifizetések. Befektetési tevékenység - a befektetési célú pénzügyi befektetések beáramlása: nyereség, süllyedő alap, hosszú lejáratú bankhitelek, tárgyi eszközök értékesítéséből származó bevételek. Pénzkiáramlás - építési és felszerelési költségek, forgótőke, személyzet képzése, felszerelés beszerzése stb. Pénzügyi tevékenység - pénzbeáramlás: részvények, kötvények értékesítéséből származó bevételek, pénzeszközök és pénzeszköz-egyenértékesek árfolyam-különbözeteiből származó bevételek. Pénzkiáramlás: osztalék és értékpapír kamat kifizetése, pénzeszköz visszaadása a hitelfelvevőnek, értékpapírból származó bevétel újrabefektetése. A monetáris eszközök felhasználásának legfontosabb jellemzője a következő: minden pénzáramlás az időtényezőhöz kapcsolódik: ■ az adót meghatározott időszakon belül kell megfizetni; ■ a banki hiteleknek visszafizetési feltételei vannak; ■ bizonyos napokon fizetést is fizetnek; ■ a monetáris bizonylatok alapján történő fizetés is szigorúan szabályozott. A valóság azonban azt mutatja, hogy a határidőket megsértik: a források be- és kiáramlása gyakran jelentősen késik. Ez azt jelenti, hogy számításaikat egy bizonyos módszertan szerint kell felépíteni, és mindenekelőtt elemezni kell az 50, 51, 52, 55, 56, 57 számlák pénzmozgását, és kezelni kell azokat.

7. A pénzügyi elemzés fő célja, hogy a lehető legtöbb informatív paramétert megkapja, amely objektív képet ad a vállalat pénzügyi helyzetéről, nyereségéről és veszteségéről, az eszközök és források szerkezetének változásairól, valamint az adósokkal, ill. hitelezők.

A pénzügyi elemzési módszereknek többféle osztályozása létezik. A pénzügyi elemzés gyakorlata kialakította a pénzügyi kimutatások elemzésének alapvető szabályait (módszertanát). A főbbek közül kiemelhetjük:

horizontális (idő) elemzés- az egyes beszámolási tételek összehasonlítása az előző időszakkal;

vertikális (strukturális) elemzés- a végső mutatók szerkezetének meghatározása, az egyes jelentéstételi tételek eredmény egészére gyakorolt ​​hatásának meghatározása;

trendelemzés- az egyes jelentéstételi tételek összehasonlítása több korábbi időszakkal és a trend meghatározása, vagyis a mutató dinamikájának fő trendje, megtisztítva a véletlen hatásoktól és az egyes időszakok egyedi jellemzőitől;

együttható elemzés- relatív jelentési adatok számítása, mutatók összefüggéseinek azonosítása.

A fent felsorolt ​​módszereken kívül van még összehasonlítóÉs faktoriális elemzés. Összehasonlító elemzés- ez egyrészt egy vállalkozás, divíziók, műhelyek összefoglaló jelentési mutatóinak termelésen belüli elemzése, másrészt egy adott vállalat mutatóinak gazdaságok közötti elemzése a versenytársak mutatóival, iparági átlag és átlagos termelési mutatókkal. . Az összehasonlító elemzés lehetővé teszi az összehasonlítások elvégzését:

tényleges mutatók tervezettekkel, amely a tervezett döntések érvényességére ad értékelést;

tényleges mutatók standard mutatóval, amely a belső termelési tartalékok értékelését adja;

a jelentési időszak tényleges mutatói a korábbi évek hasonló adataival a vizsgált paraméterek dinamikájának azonosítására;

a szervezet tényleges mutatói más vállalkozások jelentési adataival (a legjobb vagy iparági átlag).

Faktorelemzés lehetővé teszi az egyes tényezők teljesítménymutatóra gyakorolt ​​hatásának felmérését mind a teljesítménymutató összetevőire való felosztásának közvetlen módszerével, mind a fordított módszerrel, amikor az egyes elemeket egy közös teljesítménymutatóba egyesítik.

Ezeket a módszereket a pénzügyi elemzés minden szakaszában alkalmazzák, amely a szervezet gazdasági tevékenységének általános mutatóinak kialakítását kíséri. Ezen mutatók kialakítása során a következőkre kerül sor: a műszaki, szervezeti színvonal és egyéb termelési feltételek felmérése; a termelési erőforrások felhasználásának jellemzői: tárgyi eszközök, anyagi erőforrások, munkaerő és bérek; a termékek szerkezetének és minőségének mennyiségének elemzése; költségek és termelési költségek felmérése.

Horizontális pénzügyi elemzés egy vagy több elemző táblázat összeállításából áll, amelyekben az abszolút mérlegmutatókat relatív növekedési (csökkenési) rátákkal egészítik ki. Jellemzően a mögöttes növekedési ráták több időszakra vonatkoznak. A horizontális elemzés célja a különböző pénzügyi kimutatások tételeinek értékében bekövetkezett abszolút és relatív változások azonosítása egy adott időszakra vonatkozóan, és ezeknek a változásoknak a kiértékelése.

A pénzügyi helyzet felmérése szempontjából nagy jelentősége van vertikális pénzügyi elemzés a mérleg eszközei és forrásai, amely lehetővé teszi a pénzügyi beszámoló relatív mutatókkal történő megítélését, ami viszont lehetővé teszi a mérleg eszközeinek és forrásainak szerkezetének, az egyes beszámolási tételeknek a mérlegben való részesedésének meghatározását. valuta. A vertikális elemzés célja a számítás fajsúly az egyes mérlegtételek és azok dinamikájának felmérése annak érdekében, hogy azonosítani és előre jelezni lehessen az eszközök szerkezeti változásait és fedezetének forrásait.

Horizontális és vertikális elemzés kölcsönösen kiegészítik egymást, és ezek alapján egy összehasonlító analitikai mérleg épül fel, melynek valamennyi mutatója három csoportba sorolható: a mérlegszerkezet mutatói; az egyensúlydinamika mutatói; a mérleg szerkezeti dinamikájának mutatói. Összehasonlító analitikai mérleg áll a tulajdon szerkezetének és kialakulásának forrásainak elemzése mögött.

A horizontális elemzés egyik változata az trend pénzügyi elemzés(fejlődési trendek elemzése). A trendelemzés prospektív, prediktív jellegű, mivel egy gazdasági mutató múltbeli változásainak mintázatának tanulmányozása alapján lehetővé teszi a mutató jövőbeli értékének előrejelzését. Ehhez egy regressziós egyenletet számítanak ki, ahol az elemzett mutató a változó, az időintervallum pedig az a tényező, amelynek hatására a változó megváltozik. A regressziós egyenlet lehetővé teszi a vizsgált jövedelmezőségi mutató elméleti dinamikáját tükröző egyenes felépítését.

A relatív mutatók elemzése ( arány pénzügyi elemzés) - az egyes jelentési pozíciók vagy a különböző jelentési formák pozíciói közötti kapcsolatok kiszámítása az egyes vállalati mutatók esetében, a mutatók közötti kapcsolat meghatározása. A pénzügyi kimutatások alapján számított megfelelő mutatókat pénzügyi mutatóknak nevezzük.

Pénzügyi mutatók jellemzi a szervezet gazdasági tevékenységének különböző aspektusait: fizetőképesség likviditási és szolvenciamutatókon keresztül; pénzügyi függőség vagy pénzügyi autonómia a saját tőke mérleg pénznemében való részesedésén keresztül; üzleti tevékenység vagyonforgalmi mutatókon keresztül általában vagy azok egyedi elemek; munka hatékonysága- jövedelmezőségi mutatókon keresztül; piaci jellemzők részvénytársaság - az osztalék mértékén keresztül.

A pénzügyi kimutatásokban szereplő abszolút adatok tényleges adatok. Tervezési, számviteli és elemzési célokra a szervezet hasonló abszolút mutatókat számol, amelyek lehetnek: normatív, tervezett, számviteli, elemző.

Az abszolút mutatók elemzésére leggyakrabban az összehasonlítási módszert alkalmazzák, amelynek segítségével a mutatók abszolút vagy relatív változásait, trendjeit és fejlődési mintáit vizsgálják.

Ez a tábornok sematikus diagram a szervezet gazdasági tevékenységének gazdasági és ezen belül pénzügyi mutatóinak kialakítása.

23. Elméletileg szállítói kötelezettségek forgalmi aránya(Okz) az árbevételnek az időszakra vonatkozó fizetendő számlák átlagos összegéhez viszonyított arányaként kerül kiszámításra: Okz = C / (KZnp + KZkp) / 2

ahol KZnp, KZkp – tartozás az időszak elején és végén.

A szállítók (Poz) forgalmi időszakát a következő képlet segítségével számítjuk ki: Pos = Tper / Okz

A szállítói kötelezettségek forgási ideje a szállítók által a társaságnak nyújtott halasztott fizetések átlagos időtartamát jellemzi. Minél nagyobb, annál aktívabban finanszírozza a vállalkozás jelenlegi termelési tevékenységét a termelési folyamat közvetlen résztvevőinek rovására (halasztott számlák fizetésével, adók szabályozási halasztásával stb.).

Érdemes szem előtt tartani, hogy a szállítói tartozások magas aránya csökkenti a szervezet pénzügyi stabilitását és fizetőképességét, ugyanakkor a szállítói kötelezettségek, amennyiben azok beszállítókkal, vállalkozókkal szembeni tartozások, lehetőséget adnak a cégnek arra, hogy „ingyen” pénzt fordítson a szervezet finanszírozására. fennállásának időtartama.

Mivel a szállítói kötelezettségek a beszállítókkal és vevőkkel szembeni kötelezettségeken túl (a szállított anyagi javak, az elvégzett munkák és a nyújtott szolgáltatások tekintetében) tartalmazzák a kapott előlegekre, az alkalmazottakkal szembeni bérekre, a szociális alapokra, a költségvetésre vonatkozó kötelezettségeket minden típusú kifizetésre, torzulások lehetségesek Ami minket leginkább érdekel, az a beszállítóknak fizetendő számlák forgalma.

Nyugaton egy kissé módosított képletet is alkalmaznak: a tartozás és a bevétel aránya szorozva 365 nappal. A tartozás összegét az időszak végén veszik figyelembe, mivel általában idővel értékelik: Okz = Kötelezettségek / Nettó bevétel * 365

A szállítói tartozások elemzése pedig kiegészítésre szorul kintlévőségek elemzése, és ha a követelés forgalom nagyobb (azaz alacsonyabb az arány), mint a szállítói forgalom, akkor ez pozitív tényező. A szállítói számlák mozgásának kezelése általában olyan szerződéses kapcsolatok létesítését jelenti a szállítókkal, amelyek a beszállítóknak történő fizetés feltételeit és összegét a vevőktől származó pénzeszközök átvételétől teszik függővé.

Elméletben követelések forgalmi mutatója az árbevétel (B) és az időszaki átlagos követelésösszeg (Oz) hányadosaként kerül kiszámításra: Odz = V / (DZnp + DZkp) / 2

ahol ДЗнп, ДЗкп – követelések az időszak elején és végén.

A követelések átfutási idejét (Követelés) a következő képlet alapján számítjuk ki: Podz = Tper / Odz.

A kintlévőségek forgási ideje az ügyfeleknek nyújtott halasztott fizetések átlagos időtartamát jellemzi.

Mivel a kintlévőségek a vevők és vevők kötelezettségein túl tartalmazzák az alapítók alaptőke-befizetésekkel kapcsolatos tartozását, harmadik felek előlegekkel kapcsolatos kötelezettségeit is, előfordulhat némi torzulás.

A vállalat hitelpolitikájának feltételesen három fő típusát különböztethetjük meg a termékvásárlók vonatkozásában: konzervatív, mérsékelt és agresszív.

Konzervatív egy vállalkozás (kemény) típusú hitelpolitikája a hitelkockázat minimalizálását célozza. Ebben az esetben a vállalkozás nem törekszik magas többletnyereség megszerzésére a termékértékesítés volumenének bővítésével.

Mérsékelt egy vállalkozás hitelpolitikájának típusa a halasztott fizetésű termékek értékesítése során felmerülő átlagos hitelkockázati szintre összpontosít. Legtöbbjük ebbe a típusba sorolható kereskedelmi társaságok, amelyek a stabil fejlődés stádiumában vannak (nem új agresszív cég, de nem is régi monopóliumok).

Agresszív A (vagy kedvezményes) típusú hitelpolitika a hitelre történő termékértékesítés volumenének bővítése, függetlenül a magas hitelkockázati szinttől. Itt nem egy cég jut eszembe, hanem egy egész ország - Kína, amely elárasztotta a fél világot olcsó áruival.

A hitelpolitika típusának kiválasztása során a következő fő tényezőket kell figyelembe venni:

a gazdaság általános állapota, amely meghatározza a vásárlók pénzügyi képességeit és fizetőképességi szintjét;

az árupiac jelenlegi helyzete, a vállalat termékei iránti kereslet állapota;

a vállalkozás potenciális képessége a termelés volumenének növelésére, miközben hitelnyújtással bővíti értékesítési lehetőségeit;

a követelések behajtásának biztosításának jogszabályi feltételei;

a vállalkozás pénzügyi lehetőségei a pénzeszközök folyószámlákra történő átirányítása tekintetében;

a vállalkozás tulajdonosainak és vezetőinek pénzügyi mentalitása, hozzáállása az elfogadható kockázati szinthez az üzleti tevékenység végzése során.

A nyugati gyakorlatban az elemzők ugyanazt a képletet használják, de nem az átlagértéket veszik, hanem az időszak végén (néha mínusz a kétes követelésekkel) a korábbi időszakokkal való későbbi összehasonlítás céljából, és gyakrabban számítják ki a napokban kifejezett forgalmat. : Odz = (Követelés - Kétes kintlévőség) / Nettó bevétel * 365

Pozitív tendencia a vevőállomány forgalmának több időszakon keresztüli felgyorsulása. A kintlévőségek visszafizetésének túl szigorú ellenőrzése azonban az ügyfelek elvesztéséhez, a túl puha - a működőtőke-hiány kialakulásához és az adósok fizetési fegyelmének gyengüléséhez vezethet, akik közül sokan a régi orosz hagyomány szerint késlelteti a fizetést „az utolsó pillanatig”.

Bármely ipari vállalkozás működési cikluson megy keresztül, amelynek során készleteket vásárolnak, késztermékeket állítanak elő és értékesítenek készpénzért vagy hitelre, és végül a vevőktől származó pénzeszközök átvételével törlesztik a követeléseket. Ezt a ciklust ún működőképes. A működési ciklus azt az időtartamot tükrözi, amely alatt a forgóeszközök teljes forgalmat bonyolítanak le.

1. számú ábra. A termelés és a pénzügyi ciklusok kapcsolata

A működési ciklus több összetevőből áll:

1. A készletek forgási ciklusa (termelési ciklus) az az átlagos idő (napokban), amely ahhoz szükséges, hogy a készleteket az anyag (alapanyag) formából a késztermékekké és azok értékesítése átvigye. Így a gyártási ciklus egy olyan időszak, amely az anyagok raktárba történő beérkezésének pillanatától kezdődik, és akkor ér véget, amikor az ezekből az anyagokból készült késztermékeket a vevőhöz szállítják.

2. Követelések forgalmi ciklusa - az átlagos idő, ami ahhoz szükséges, hogy az ügyfelek a hitelre történő értékesítésből származó követeléseiket visszafizessék.

3. A szállítók forgalmi ciklusa az az átlagos idő, amely a vállalkozás készletvásárlásának pillanatától a szállítói kötelezettségek kifizetéséig eltelik.

A fenti komponensek alapján számítjuk ki a pénzügyi ciklust.

Pénzügyi ciklus- ez a rés a szállítókkal szembeni kötelezettségek fizetési határideje és a vevőktől (adósoktól) származó pénzek átvétele között. Más szóval, azt az időtartamot jellemzi, amely alatt a saját forgótőke teljes forgalmát megtörténik.

Pénzügyi ciklus = Termelési ciklus + Követelések forgalmi időszaka - Kötelezettségek forgalmi időszaka

A működési és pénzügyi ciklusok időbeli csökkenését pozitív tendenciának tekintik. Előfordulhat a gyártási folyamat felgyorsulása (a készletek tárolási ideje, a késztermékek előállítási és raktári tárolási idejének csökkentése), a kintlévőségek forgalmának felgyorsulása, a készletek forgalmának lassulása miatt. tartozás.

A gyűjtemény olyan kereskedelmi cégek szakembereinek szól, akik hatékonyan szeretnék kezelni a cég területeit. Vagyis olyan jövedelmező termékkategóriákat létrehozni, amelyek lehetővé teszik a vállalat fejlődését, és nem létezését!

A készletforgalom napokban és egy bizonyos időszakra vonatkozó forgalomban is megjeleníthető. A raktárkészletet kezelő személyt érdekelnie kell, hogy milyen gyorsan fogja eladni a cég raktárába szállított árut. Ha a napokban kifejezett forgalomról beszélünk, akkor ez azt jelenti, hogy az év során hány nap alatt értékesítem az árut. Ha időbeli forgalomról beszélünk, akkor ez azt jelenti, hogy évente hányszor fogy el az általam hozott raktár. Általában úgy gondolják, hogy minél gyorsabban fordul át a raktár, annál jobb a cégnek. De erről kicsit később. Most nézzük a készletforgalmi képleteket:

1. A készletforgalom képlete évenkénti időpontokban - pénzbeli érték

k forgalom= (1 havi értékesítési összeg - 1 havi bruttó nyereség) / (1 hónap eleji készletköltség + 1 hónap végén raktári költség) / 2 * 12 hónap. =

Ez a képlet az eladásokat és egy raktár átlagos költségének kiszámítását használja 1 hónapra. Ez a képlet gyakran hasznos, ha egy bizonyos árucsoport havi forgalmát tervezik és elemzik. Jellemzően ezt a mutatót használják a kitűzött célok megvalósításának elemzésére, amelyek közül az egyik a készletforgalom. A kiszámított eredmény könnyebb érzékelhetősége érdekében a forgalmat éves kifejezésre csökkentjük úgy, hogy az eredményt 12 hónappal megszorozzuk. Általában éves szinten könnyebben érzékelhető a forgalom eredménye, mint havi szinten. Az éves készletforgalom azt mutatja meg, hogy évente hányszor forgatja le a vállalat a készletet, ha az értékesítés és a készlet az elemzett hónap szintjén van. Ha nem szeretné évesíteni a forgalmat, egyszerűen el kell távolítania a " 12 hónap" a képletből.

2. A készletforgalom képlete évenkénti időpontokban - természetes kifejezés

k forgalom= 1 hónapra eladott áruk mennyisége darabban / (áru rendelkezésre állása 1 hónap elején darabban + áru elérhetősége 1 hónap végén darabban) / 2 * 12 hónap. = 1 hónap alatt eladott cikkek száma / áruk átlagos elérhetősége a vállalat raktárában 1 hónapig * 12 hónap.

Amint látja, ez a képlet természeti értékeket, nevezetesen egy bizonyos termék darabjait használja a forgalom kiszámításához. Más mértékegységek is használhatók. Az előző képlethez hasonlóan az eredményt is éves értékben fejezzük ki. Ennek a képletnek az a sajátossága, hogy ez a képlet nem alkalmazható egy árucsoport forgalmának kiszámítására. Miért? Egyszerű, egy árucsoport különböző árú árukat tartalmazhat. Például az „eszközök” termékcsoport. Tartalmazhat szerszámkészletet és egyedi csavarhúzókat is. És ha kiszámítja annak az árucsoportnak a forgalmát, amelyben értékesítik nagy számban csavarhúzók és nem olyan sok szerszámkészlet, akkor torz lesz a forgási sebesség. Következtetésképpen ez a képlet kizárólag egy bizonyos termék egyedi pozíciójára használható, és nem egy termékcsoportra.

3. Képlet a készletforgalom napokban az év során - pénzbeli érték

=365 nap / (értékesítési költség 1 hónapra. / átlagos raktári költség 1 hónapra. * 12 hónap) = 365 nap / k forgalom időben

Amint látja, ez a képlet egy számlálóból és egy nevezőből áll. A számláló a 365 számot tartalmazza (azaz az év 365 napja), a nevező a készlet időbeli forgalmának képletét tartalmazza, amelyet a fenti 1. képletből származtattunk. Vagyis annak meghatározásához, hogy hány nap alatt adják ki a raktárt, el kell osztani az év 365 napját a forgalmi aránnyal.

4. A készletforgalom képlete napokban az év során - természetes kifejezés

Készletforgalom napokban= 365 nap / (eladott darabok száma 1 hónap alatt / áruk átlagos elérhetősége a cég raktárában 1 hónapig * 12 hónap) = 365 nap / k forgalom időben

A fentebb tárgyalt 2-es képlethez hasonlóan a 4-es képlet is kizárólag egy termék készletforgalmának kiszámítására használható, nem pedig egy termékcsoportra.

Példák számításokra:

• Eladások 2013 januárjában az „eszközök” termékcsoport esetében – 20 000 USD.
• A „eszközök” termékcsoport bruttó nyeresége 2013 januárjában 5000 USD.
• A raktár költsége 2013. január elején a „szerszámok” termékcsoportnál 86 500 USD.
• A raktár önköltségi ára 2013. január végén a „szerszámok” termékcsoportnál 73 400 dollár.

A forgalom kiszámítása. Alap – monetáris értelemben

1. k készletforgalom januárban (NEM éves értelemben) = (20 000 USD – 5 000 USD) / (86 500 USD + 73 400 USD) / 2 = 15 000 USD / 79 950 USD = 0,188 alkalom havonta
2. k készletforgalom januárban (éves viszonylatban) = (20 000 USD – 5 000 USD) / (86 500 USD + 73 400 USD) / 2 * 12 hónap = 15 000 USD / 79 950 USD * 12 hónap = évente 2,25 alkalommal
3. készletforgalom napokban (éves viszonylatban) = 365 nap / évi 2,25 alkalom = 162,2 nap

Miért kell a forgalmat számolni?

Érdemes elmondani, hogy maga a forgalmi mutató is fontos az árréssel (a vállalat értékesítésének jövedelmezősége) együtt. A készletforgalom és az árrések végső soron befolyásolják a vállalat készletbefektetésének jövedelmezőségét. A készletforgalom és az értékesítés jövedelmezősége közötti kapcsolatról a "" cikkben olvashat.

Még néhány szót kell ejteni a forgalmi ráta kiszámításáról. A következő képlet a forgalmi ráta kiszámítására általános az interneten:

OF – átlagos rendelési gyakoriság hónapokban (a szállítónál leadott megrendelések közötti időintervallum);
L – átlagos szállítási idő hónapokban (a rendelés leadása és az áru átvétele közötti idő);
f olyan együttható, amely általánosítja az elméleti fordulatszámot befolyásoló egyéb tényezők hatását. Ezek különösen:

• a raktárban a választék szélessége, azaz a lassan mozgó készletek tárolásának szükségessége (általában marketing célból);
• a szükségesnél nagyobb vásárlások mennyiségi engedményekhez;
• beszállítói követelmények a minimális beszerzési mennyiségre vonatkozóan;
• beszállítói megbízhatatlanság;
• gazdasági rendelési mennyiség (EOQ) politikai tényezők;
• áruk reklámozása céljából történő túlkészletezés;
• a szállítás két vagy több szakaszban történő felhasználása.

Érdemes elmondani, hogy a javasolt képlet számomra személy szerint kevéssé hasznosnak tűnik éppen az f komponens miatt, aminek más tényezők hatását kell tükröznie. Én viszont javaslom a forgalmi ráta meghatározását az alapján, aminek a kimeneténél tudjuk, hogy a cégnek milyen szintű értékesítési tételei vannak a raktárában, mekkora a készletköltség túlbecsülve, mennyi pénz van befagyva a cégben. A készletének ezen jellemzőinek ismeretében és az ezekre az összetevőkre vonatkozó céljainak megértésében meghatározhatja a kívánt standard készletszintet a vállalat számára, amelyet a nem likvid cikkek egy részének eladásával és a rendelkezésre állás növelésével ér el. forró árucikk a kívánt szintre. Ne feledkezzünk meg azon piac vezetőiről sem, ahol cége működik. Tudja meg, milyen forgalmi rátákkal rendelkeznek ezek a vállalatok, milyen haszonkulccsal rendelkeznek, és mindez hogyan befolyásolja a befektetett készletek befektetésének megtérülését. A piac vezető versenytársainak elemzésekor azonban ne rohanjon le két kritérium (árrés és árbevétel) alapján következtetéseket levonni, mivel minden vállalatnak megvannak a maga sajátos üzleti aspektusai, amelyek lehetővé teszik számukra, hogy viszonylag alacsony elemzés mellett sikeresen létezzenek. mutatók.

P.S. A fenti képletek és számítások a készletforgalmat a cég havi statisztikái alapján számítják ki. Ha ki kell számítania a készletforgalmat, és éves cégstatisztikája van, használja a következő képletet:

k forgalom= értékesítési költség USD-ben évre / raktári készletek bekerülési értékének havi átlagértéke c.u. egész évben,

• értékesítési költség USD-ben évente= eladási összeg USD-ben évre - bruttó eredmény cu. évente,
• raktári készletek bekerülési értékének havi átlagos értéke c.u. egész évben= (a raktár önköltsége január elején cu-ban + a raktár költsége február elején cu-ban + … + a raktár költsége december elején cu-ban) / 12 hónap